时间：2023-07-02 09:22:15
序论：在您撰写家庭金融调查时，参考他人的优秀作品可以开阔视野，小编为您整理的7篇范文，希望这些建议能够激发您的创作热情，引导您走向新的创作高度。
中图分类号：F830.31 文献标识码：B 文章编号：1674-0017-2016（1）-0069-04
一、吴忠市家庭农场发展现状及金融支持情况
（一）家庭农场发展基本情况。吴忠市位于宁夏中部，北部地处宁夏平原腹地，是引黄灌区的精华地段，种植业发达，盛产水稻，被誉为塞上“鱼米之乡”，南部地缘辽阔，牧草丰美，畜牧业发达，盛产滩羊，被誉为“中国滩羊之乡”。吴忠市农牧业发展基础相对较好，在国家政策的扶持与引导下，家庭农场如雨后春笋般涌现，形成“北种南牧”的发展格局。截至2015年6月末，吴忠市共有家庭农场388个，其中，种植业119个，畜牧业110个，种养综合122个，渔业7个，其他30个。拥有注册商标的家庭农场数3个，通过农产品质量认定的家庭农场数1个。
（二）家庭农场发展主要特征。一是家庭农场规模化生产程度高，现代农业雏形基本呈现。吴忠市家庭农场95%以上是由原先的种养大户通过多年的积累逐步发展壮大起来的，生产经营规模普遍较大，388个家庭农场生产面积达20万亩，户均515亩。吴忠市种植业类5个示范家庭农场种植面积达6500亩，平均规模1300亩，远高于一般普通家庭农户种植面积。二是家庭农场商品化经营程度高，带动示范作用明显。家庭农场克服了自给自足的小农经济弊端，商品化程度高，生产的农产品因质量安全更有保障而具有较高的市场占有率，经营效益明显高于普通农户。据统计，2014年末305个家庭农场经营总收入为2.8亿元，户均约达918万元，远超过普通农户的收入水平。同时，因家庭农场经营稳定、状态良好，在促进农民增收方面具有较强的带动效应。三是家庭农场政府重视程度高，未来发展趋势良好。政府制定《家庭农场星级评定方案》，着力培养一批引领作用强、竞争优势突出、经济效益显著的星级家庭农场，推动农业产业转型升级。同时，要求各类农业产业政策向家庭农场倾斜，扶持家庭农场发展。调查显示，95%的家庭农场主认为在政府的大力推动下家庭农场发展前景好，84%的预计2015年综合经营收益较上年增长20%以上，68%的打算扩大生产规模。
（三）金融支持家庭农场情况。2013年吴忠市开始评定家庭农场，金融业积极跟进，研究制定信贷指导意见，合理配置信贷资金，不断提升金融服务水平，着力提高金融支持家庭农场力度。一是信贷资金投入不断增加。据统计，到2015年6月末，吴忠市金融机构共发放家庭农场贷款6340万元，比年初增长1917万元，同比增长48%。发放贷款以一年期的短期流动性贷款为主，占总的贷款90%以上。贷款利率维持在8%-11%之间，低于民间融资利率。二是金融服务水平不断提升。制定《吴忠市新型农业经营主体主办行制度实施方案》，着力改善处于起步阶段的家庭农场的金融需求与单一落后的农村金融产品供给之间的矛盾。三是创新信贷产品不断涌现。目前，吴忠市辖内各金融机构正在探索拓宽家庭农场抵质押担保物范围，针对不同类型、不同规模的家庭农场差异化融资需求，提供多样化的融资方案。目前，已在辖区探索开展了林权抵押贷款，土地经营权反担保贷款，有效解决了部分家庭农场因抵押物不足无法融资的难题。
二、家庭农场的现实金融需求与供给障碍
为全面了解家庭农场融资情况以及对金融服务需求状况，调查组选取14家庭农场进行了入户现场问卷调查，从调查情况看（见下表），当前家庭农场的融资与金融需求特点和制约因素主要表现在以下几个方面：
（一）从需求的迫切度来看，潜在性需求与现实性需求并存，以潜在性需求为主。家庭农场普遍要求加大金融扶持力度，但是现实需求并不高。主要是因为目前家庭农场大多由种养大户发展而来，经多年的积累，综合实力较强，自有资金占比较高，在保持现有规模下，对资金的需求并不很强。所调查的14个家庭农场自有资金达4509万元，占投资总额的73%，而贷款余额仅有894万元，占投资总额的14.5%，民间融资702万元，占投资总额的11.5%。随着家庭农场的深入发展，潜在性的需求越来越明显。调查显示，93%的家庭农场希望在今后的发展中能得到金融支持，86%的提出了明确的贷款额度，64%的提出了进一步发展计划，36%的有明确项目规划。所有的发展计划和项目规划都需要大量的资金支持，但仅靠家庭农场自我积累、自身发展是无法解决的。
（二）从需求的内容来看，融资性需求与保障性需求并存，以融资性需求为主。调查显示，家庭农场需要多样化的金融服务。按照调查样本反映的重要程度分，依次是融资服务（90%）、农业保险服务（50%）以及信息咨询服务（40%）等内容。融资性需求在家庭农场金融性需求中是最主要的。调查中，13家提出了1240万元的贷款需求。同时，农业保险在吴忠市还是一个薄弱环节，调查的14家家庭农场仅有5家参加保险，投保金额5.4万元，有2户获得过赔偿，赔偿金额36.3万元。参加保险以政策性保险为主，如滩羊保险每只滩羊保费30元，财政补贴24元，家庭农场6元。未参加保险的9家家庭农场还有7家家庭农场期盼得到必要的保险保障。
（三）从需求的性质来看，政策性需求与商业性需求并存，以政策性需求为主。家庭农场组建目的的多重性，决定了其发展初期对金融性的需求带有明显的政策性，并希望继续得到政策性扶持。如调查中，家庭农场期望获得政府贴息贷款、优惠利率贷款、政策性发展资金扶持等。如利通区马明峰家庭牛场、红寺堡区彩虹家庭牧场反映，银行贷款利率高，办理贷款手续麻烦，希望降低利率，简化手续。同时，期望获得政策性保险等风险补偿的意愿也较强烈，希望政府能设立自然灾害风险补偿保险基金，提高发生冰雹、瘟疫等巨灾风险补偿额度。
（四）从需求的用途来看，长期发展性需求与临时周转性需求并存，以长期发展性需求为主。家庭农场已有了一定积累，加之在当地较有影响，建立了较为稳定的上下游客户关系，其贷款主要用途中，购买农资化肥、饲料等临时周转性需求占比较少，生产经营或长期发展的融资需求成为主导，如利通区闫福家庭农场、青铜峡市羊羊羊家庭农场计划增加流转土地面积，购置拖拉机、收割机等资金需求都是以长期性为主，雇工支出、农药化肥等临时周转性贷款需求不高。
（五）从需求的额度来看，大额需求与小额需求并存，以大额需求为主。一方面，由于发展不平衡，家庭农场对金融需求的额度存在较大差异。发展规模上的差异，致使家庭农场对金融需求额度出现差异，家庭牧场贷款需求普遍高于家庭农场贷款需求。另一方面，涉及的领域不同，对金融需求的额度也不相同。传统种植业需求额度较小，综合特种养殖业需求较大。同时，调查反映，10万元以下的资金需求，通过民间借贷一般很容易实现，稍大的资金缺口才想到银行贷款。因此，家庭农场一次需求额度无10万元（含）以下的，80%集中在50万元左右，50万元以上的占20%。
（六）从供给的局限性来看，主体的弱质性与客体发展的滞后性并存，以主体的弱质性为主。从整体而言，农业在我国仍然是个弱质产业，依赖自然禀赋靠天吃饭，这从本质上决定了主要从事农业种养殖的家庭农场风险的不可抗拒和不可预见性，贷款风险大。从个体来讲，家庭农场虽然出资额较大，但现有法律允许可用于贷款的有效抵（质）押资产并不多，获得的土地流转经营权不规范不稳定。据调查，14个家庭农场中有12个家庭农场进行土地流转，所流转的土地均由当地村委会集中收购，与村委会或以村委会为中介签订合同，没有得到相关行政部门的登记许可。同时14个家庭农场未建立财务管理制度，多为“夫妻账”，无一能提供完整的财务账表。调查还发现，家庭农场主普遍金融知识贫乏，风险意识薄弱，这也给家庭农场带来了融资困难。就金融领域而言，金融资源的分配城乡差异大，金融服务供给不平衡。农村地区长期以来存在重资金归集、轻资金发放的特征，农村资金长期外流，突出表现为存款聚集多于信贷供给、人身保险多于生产保险。农村产权配套制度改革滞后，农村金融生态环境较弱。以土地为最大财富的家庭农场，但由于土地流转机制和市场未建立或不完善，土地经营权质押权的实现困难重重，现阶段土地的财富功能还远远没有发挥，体现出来的只是其保障功能。
三、金融扶持家庭农场发展的意见建议
（一）夯实金融扶持家庭农场发展的法规基础。一是修改完善《农村土地承包法》和《担保法》等现有法律，允许借款人以耕地等集体所有的但未用于公益事业的土地使用权设定抵押。二是建立土地经营权流转行政许可配套制度，规范土地承包经营权交易、流转、抵押行为。三是培育农村土地交易市场，鼓励和引导中介组织依法开展农村土地流转中介活动，建立专业的农村产权交易所，按照“依法、自愿、有偿”的原则，提供法律政策宣传、价格咨询评估、合同签订指导、利益关系协调、纠纷调处等服务。建立流转服务平台和网络，从根本上消除土地承包经营权抵押贷款的法律障碍，保障土地承包经营权抵押担保功能的完全实现，提高家庭农场的融资能力。
（二）丰富金融扶持家庭农场经济发展的信贷产品。针对家庭农场的生产特点，应以投资规模、生产内容为基础，根据家庭农场不同的生产组织模式，创新家庭农场经济发展的农村金融产品。一是对主要从事传统种植业的家庭农场，土地流转规模大，基础农业投资占主导，可推广土地经营权质押信贷产品，依据所签订的土地经营权流转合同和已给付的流转费，以及农业基础设施建设等相关投资现金流量，按一定的比例确定最高贷款额度，一次审批循环使用，随贷随还。二是对主要从事特色种养业的家庭农场，产品一般有固定的销售市场，依据所签订的订单合同和已收取的预付款，按一定的比例确定最高贷款额度，一次审批循环使用，随贷随还。三是对主要从事农产品深加工的家庭农场，具有项目投资创业发展的特色，项目农业占主导，可依据项目投资概算和已投资的现金流量，发放项目贷款和创业贷款。四是依托各类担保基金，根据担保基金的出资人构成和基金规模，按不同比例的倍数放大，及时发放担保贷款。
（三）创新金融扶持家庭农场经济发展的信贷管理机制。一是建立家庭农场信用等级评价体系。可借鉴农业部门确定的家庭农场认定登记标准，运用农户信用评级成功经验，建立家庭农场信用评价指标体系，及时开展信用评级，动态管理，建立家庭农场信用库。二是创新家庭农场贷款技术。要研究家庭农场贷款技术，发挥涉农金融机构点多面广等优势，深入田间地头全面了解和掌握家庭农场生产经营情况，依靠信贷员的经验来编制可供分析的家庭农场报表，分析客户的现金流，弥补信息不对称缺陷。三是创新贷款业绩评价制度。运用利率覆盖风险，对家庭农场贷款从小金额高利率开始，然后逐步放大金额，降低利率水平。同时建立家庭农场贷款风险容忍和及时核销制度，将风险抵扣后利润水平高低作为对家庭农场贷款考核标准。
参考文献
[1]钱仁汉，解红，侯瑞.金融服务家庭农场发展遇到的障碍及对策研究--基于江苏省镇江市的实践[J].吉林金融研究，
2014，0（10）：55-58.
[2]课题组.家庭农场发展中的金融服务调查与对策[J].福建金融，2014，（5）：56-59.
[3]唐凯旋.小额信贷保证保险助力家庭农场融资的对策[J].安顺学院学报，2015，（3）：119-120.
[4]于华江.美国农场政策性信贷法律制度的借鉴和启示――基于美国《农业和农村联合发展法案》的研究[J].
中国农业大学学报：社会科学版，2015，（3）：34-40.
[5]王宗鹏.加快金融支持家庭农场的实践与思考――以安徽省为例[J].金融经济：下半月，2015，（6）：74-75.
[6]郭磊.美国家庭农场信贷供给体系发展研究[J].世界农业，2015，（5）：139-142.
[7]张德元[1].家庭农场信贷配给与治理路径――基于安徽省424户家庭农场的实证分析[J].农村经济，2015，（3）：59-63.
The Research and Reflection on the Family Farm Development and Financial Services in Ethnic Regions
――Based on Actual Situation in Wuzhong City of Ningxia
LI Donglin CHEN Jie
（Wuzhong Municipal Sub-branch PBC，Ningxia wuzhong 751100）
关键词：家庭金融；能力效应；市场参与
Competence effect and financial market participation: Evidence from Household Survey Micro-Data
Wu Weixing Xu Qian Wang Gong
(Research Center of Applied Finance, University of International Business and Economics, Beijing 100029, China)
Abstract: In addition to household demographic characteristics, household wealth, illiquid assets and other objective factors, investors’ subjective perceived competence also have a significant effect on household participation in the financial market. Based on survey micro-data of households, this paper defines two indicators by the self-assessment of understanding of the market and investors’ own perceived ability. Empirical results show that investors’ subjective perceived competence has a significant and positive effect on household behaviors about market participation. It implies that the investors with higher self-perceived competence are more likely to participate in stock investment. It is also found that investors’ subjective perceived competence is mainly affected by education level, household income and health status.
Key words: Household finance; Competence effect; Market participation
能力效应与金融市场参与:基于家庭微观调查数据的分析
摘要：除了居民家庭的人口统计学特征、财富水平和非流动资产等客观因素之外，投资者主观能力感受对居民家庭金融市场参与也有显著影响。基于中国居民家庭微观调查数据，根据家庭户主对市场了解程度的自我评价以及能力水平感受构建指标，发现居民家庭主观能力感受对居民家庭市场参与行为具有显著的正向影响，表明如果投资者如果在自我感知的能力方面对自己有更高的评价，则更有可能参与股票市场。同时研究也发现教育程度、家庭收入和健康状况等均会显著影响居民家庭的主观能力感受。
关键词：家庭金融；能力效应；市场参与
经典的投资组合理论在最为一般的假设下证明经济人的最优资产配置是持有一定比例的风险资产和一定比例的无风险资产，并且风险资产的权重是不变的。但实证研究发现不管是在发达国家还是在新兴市场国家的居民家庭即使是非常富有的家庭都有很大比例没有参与股票等风险类资产的投资，这似乎并不符合经典理论的结论，学术界称之为“市场参与之谜”。那么，在现实中哪些因素是导致投资组合异质性的原因呢？大量的研究已经对居民家庭的人口统计学特征、财富水平和非流动资产等客观因素与家庭资产配置的关系进行了研究，本文则在此基础上基于中国居民家庭微观调查数据，对投资者主观能力感受与居民家庭金融市场参与之间的关系进行了分析，并探讨了影响居民主观能力感受的因素。
一、 相关研究综述
1.1居民家庭投资组合研究
该报告基于全国25个省、80个县、320个社区共8438个家庭的抽样调查数据汇总分析形成，涉及家庭资产、负债、收入、消费、保险、保障等各个方面的数据，全面客观地反映了当前我国家庭金融的基本状况。中国人民银行研究局局长张建华，西南财经大学校长张宗益，国家统计局中国经济景气监测中心副主任潘建成，原中国人民银行货币政策委员会委员、清华大学“长江学者”特聘教授李稻葵，西南财经大学副校长马骁，西南财经大学“长江学者”特聘教授、中国家庭金融调查与研究中心主任甘犁以及来自北京大学、清华大学、中国人民大学、天津大学、中央财经大学、对外经贸大学、西南财经大学等国内知名高校相关研究领域的专家学者参加了报告会。
权威数据，填补国内空白
家庭金融的相关数据直观反应了家庭在经济金融活动中的行为决策，对于中央银行进行宏观调控，防范金融风险具有重要意义。家庭金融在国际上早已得到广泛关注和高度重视。20xx年美国金融学会(AFA)年会上，AFA主席、哈佛大学教授John Campbell断言，家庭金融将会成为金融学中继资产定价、公司金融后第三个重要的研究领域。20xx年，美国联邦储备委员会宣布，将本应于2019年举行的消费者金融调查(SCF)提前到当年进行，以便及时直观地了解美国家庭财务受金融危机影响的情况。美联储主席伯南克认为，为详细了解各类家庭受到金融危机的影响，美联储需要直接观察各个家庭的财务变化。伴随着中国作为新兴经济体的快速崛起，中国的经济走向也成为影响世界经济稳定的重要因素，作为最基础的我国国民家庭金融行为也成为世界关注的焦点。
针对中国微观家庭金融数据匮乏的现状，2019年4月，西南财经大学与中国人民银行强强联手，整合高校与政府机构优势资源，成立了西南财经大学中国家庭金融调查与研究中心，中心是迄今国内最为权威的研究中国家庭金融微观问题的机构之一。
此次《中国家庭金融调查报告》的问世，共历时三年，历经前期筹备、中期调研、后期数据整理、报告撰写四个阶段。32个调查小组、343人次，经过对全国25个省、80个县(市)、320个社区(村)，8438份有效样本的科学分析形成的《中国家庭金融调查报告》，以其权威性和详实的内容填补了行业空白，是我国家庭金融微观数据领域的重大突破。此报告既是西财倡导求真务实学风、推动中国问题中国研究的重要收获，也是西财与央行携手面向社会重大需求进行协同创新的阶段性成果。
对此，中国人民银行研究局张健华局长表示：“针对中国家庭开展金融调查是全面深入了解消费金融现状的一个重要的手段和前提，对政府、金融界和学术界都具有重要意义。相信此次《中国家庭金融调查报告》调研数据的出炉，不仅为目前对家庭消费金融行为的了解提供有价值的补充，还将为政府和监管层制定重要政策提供有益参考。”
关注家庭，聚焦民生热点
家庭是社会最重要的微观主体，是政府政策的最终受众。资产配置、借款、贷款、保险、消费、投资等需求，以及家庭对经济变化的反应等家庭的金融行为，都对个人生活水平的提高及国家综合实力的提升有很大影响。此次《中国家庭金融调查报告》提供了一系列关于中国家庭金融状况的数据，其中包括：
——家庭储蓄。中国家庭储蓄主要集中在高收入家庭，收入最高 10%的家庭，其储蓄率为60.6%，其储蓄占当年总储蓄的74.9%。大量低收入家庭在调查年份的支出大于或等于收入，没有或几乎没有储蓄。而中国较高储蓄的根本原因，不在于广大民众没有足够的消费动机，而在于没有足够的收入。因此，增加消费、减少储蓄最有效的政策是减少收入不均。中国政府《xx发展规划纲要》提出的“工资增长和GDP増长速度要求同步,劳动报酬增长和劳动生产率提高同步”的政策的实施，将有助于降低中国的储蓄率。
——住房资产。中国家庭自有住房拥有率为89.68%，远高于世界平均的60%。其中，城市家庭为85.39%。城市家庭拥有两套以上住房的家庭占19.07%。城市家庭第一套住房价值平均为84.10万，成本价格平均19.10万，市价-成本比为4.4;城市家庭第二套住房价值平均为95.67万，成本价格平均为39.33万，市价-成本比为2.43。因此，城市住房收益可观。
——住房贷款。非农家庭购房贷款总额平均为28.39 万元，占家庭总债务的47%;农业家庭购房贷款总额平均为12.22万元，占家庭总债务的32%。住房贷款总额远远大于家庭年收入，户主年龄在30-40岁之间的家庭负担最重，贷款总额平均为家庭年收入的11 倍多。
——股票投资。调查中，盈利的家庭占22.27%;盈亏平衡的家庭占21.82%;亏损的家庭比例达56.01%。高达77%的炒股家庭没有从股市赚钱。随着年龄的增加，炒股赚钱的比例呈增加的态势。
——衍生品及债券市场。家庭对衍生品市场参与率为0.05%;家庭对金融理财产品市场参与率为1.10%。这与我国衍生品市场和债券市场发展滞后的现实基本吻合。
——家庭资产。中国家庭资产平均为121.69万元，城市家庭平均为247.60万元，农村家庭平均为37.70万元。家庭资产中金融资产为6.37万元，占总资产8.76%，非金融资产为66.40万元，占91.24%。
——家庭负债。中国家庭负债平均为6.26万元，城市家庭平均为10.08万元，农村家庭平均为3.65万元。中国家庭总体资产负债率为4.76%，城市家庭为4.08%，农村家庭为9.81%，农村家庭负债较重。
——家庭财富。中国家庭财富净值平均为115.54万元，城市家庭平均为237.52万元，农村家庭平均为32.20万元。
——养老保障。中国居民中44.2%无任何形式的养老保障，仅有54.8%的人有养老保障。退休后养老金收入：总体月平均753.95 元;城市月平均1557.67 元;农村月平均188.67 元。
——家庭教育。九年制义务教育和高考扩招效果明显，“80后”有初中以下比例仅为7.5%，而大学毕业比例则高达并稳定在19%。大学教育及硕士生教育回报显著。本科学历收入是大专或高职学历的1.75倍，硕士学历收入则为本科学历的1.73倍，而博士学历收入则只有硕士学历的70%。另外，到海外接受高等教育已经成为中国公民重要选择之一。中国家庭中9.78%在校大学生(含研究生)留学海外。在有15岁以下小孩家庭中，8.31%打算送小孩出国，29.43%看情况决定是否送小孩出国。中国高等教育已经面临着激烈的国际竞争，还将面临更为激烈的竞争。
2016中国家庭金融调查报告
中国首份《中国家庭金融调查报告》近日引来广泛争论和质疑。报告称：中国家庭净总资产高出美国家庭21%，城市户口家庭的平均资产已达247万元，全国的自有住房拥有率高达89.68%。
这些数据是如何出炉的，为何中国家庭资产会超出美国?中国之声近日专访了《报告》团队领军人、中国家庭金融调查与研究中心主任、西南财经大学经济学院院长甘犁。
采访中甘犁说，不曾想到一份《报告》的会引起如此广泛的争论和质疑。他首先表示，可以肯定的是，数据结果来自全国性的抽样调查。
甘犁：抽样方式和美国美联储抽样方式是一样的。第一，我们在全国随机抽了8438户进行入户调查，在很多宏观数据上，我们都进行了比较。第二是数据的资产，包括了所有资产，有房产、家庭的金融资产，就是银行存款、股票市场、各种债券甚至黄金等。还包括了家庭的汽车、家庭的工商业、土地。所以，这是一个非常完整的资产总量的描述。我们的资产描述跟美国的资产描述也是具有可比性的。
在质疑者看来，尽管中国的发展有目共睹，但要说中国家庭净资产比美国高出两成以上，他们并不认同了。对此，甘犁的解释，中国家庭总资产超越美国，很大程度上来自房产的估值。
甘犁：中国家庭的房产占总资产比例的70%，美国只有30%。我们爱买房子，房产又涨的比较快，而美国在金融危机以后房产缩水比例很高。所以美国的资产在缩水，我们的资产因为房产的原因在增加。然后我们的家庭人口越多，人口基数比较大，所以全国所有家庭资产加起来超过了美国全国所有家庭加起来的资产的总额，但是人均只有美国的四分之一。
中国家庭总资产中金融资产只有5%，而美国是38%;反过来，中国家庭总资产70%都是房产，而美国却只有30%左右。这样一种家庭资产结构在甘犁看来，风险很大。
甘犁：20年前的日本因为房产泡沫，导致了日本全国总资产远远超过了美国。但是泡沫破灭了以后，日本到现在为止的全国总资产只有美国的60%，比我们低更多了。
谈到为什么中国住房拥有率会近90%时，甘犁说，这与计算方式有关，更与家庭定义有关。
甘犁：城市是全国平均，农村现在90%多的家庭是有房子的，所以这样平均下来，城市就只有85%-86%拥有住房。我们根据了国际上调查机构拥有的家庭定义，有几种情况是觉得自己没有住房，但我们把他算进住房。一是人屋分离的情况;二是啃老族。
报告的发现包括，中国家庭储蓄主要集中在高收入家庭，收入最高的10%的家庭储蓄率为60.6%。中国较高储蓄的根本原因是储蓄分布的差异，广大民众并不缺少消费动机，而是没有足够的收入。
在住房资产方面，中国家庭自有住房拥有率为89.68%，远高于市场想象和世界平均水平。城市家庭第一套住房市价与成本之比为4.4，城市住房收益可观。
该报告历时三年，对全国25个省份、80个县(市)、320个社区(村)进行了入户调查，获得有效问卷8438份，调查成果将建成中国家庭金融微观领域的基础性数据库，与社会共享。
家庭金融的相关数据直接反映了家庭在经济金融活动中的行为决策，对于央行进行宏观调控，防范金融风险具有重要意义。在美国，消费者金融调查(SCF)是美联储投入巨资与芝加哥大学合作完成的一项长期性调查。金融危机之后，美联储为直观了解美国家庭财务受金融危机影响状况，甚至将本因2019年进行的调查提前到了2019年。而我国，之前在此领域仍是空白。
收入前10%家庭储蓄占比74.9%
中国家庭金融调查在全国范围收集并统计家庭金融行为的微观信息，主要包括：住房资产和家庭金融财富、家庭负债和信贷约束、家庭保险与社会保障、家庭支出与收入等方面内容。
报告显示，中国的高储蓄的根本原因不是没有足够的消费动机，而是没有足够的收入。 目前，中国家庭的高储蓄率日益成为世界的焦点。政府一直在采取措施刺激国内居民消费需求，但效果甚微。
截至2019年8月，中国家庭总储蓄占总收入的19.25%，处于较高水平。然而从储蓄的分布来看，家庭储蓄分布极为不均。一方面，有55%的家庭在调查年份的支出大于或等于收入，没有或几乎没有储蓄。另一方面，收入最高的前10%的家庭储蓄率达60.6%，储蓄金额占当年总储蓄的74.9%。可支配收入占所有家庭可支配收入的56.96%，收入不均现象非常严重。也就是说，中国家庭储蓄都主要集中在高收入家庭。
“增加消费、减少储蓄最有效的政策是减少收入不均。高储蓄的根本原因不是广大民众没有足够的消费动机，而是广大民众没有足够的收入去消费。”中国家庭金融调查与研究中心主任、西南财大经管学院院长甘犁教授认为，可以通过各地提高最低工资标准来改变收入不均的现象，从而实现中国政府《xx发展规划纲要》中
提出的“工资增长和GDP增长速度要求同步，劳动报酬增长和劳动生产率提高同步”。中国人民银行研究局局长张健华认为，增加消费可以通过增加低收入家庭的消费能力和消费结构升级完成。
事实上，中国经济的结构正在改变，市场力量正在推动着消费力的提高。“消费力从20xx年开始，每年提高0.7%。原因就是劳动力市场发生重大变化，廉价劳动力供给开始小于需求，可支配收入在提高。”清华大学教授李稻葵(微博)补充道。
自有住房拥有率近90%
报告数据显示，目前中国家庭自有住房拥有率为89.68%，高于世界平均住房拥有率为63%的水平。2019年，中国城市户均拥有住房已经超过1套，平均为1.22套，农村为1.15套。我国的自有住房拥有率，农村高于城市，中西部地区高于东部地区。但这并不与市场上旺盛的刚性需求存在矛盾。
“一方面，中国有相当一部分人群离开已有房产的家乡，到外地或大城市生活，这是房产刚性需求的一种表现。”李稻葵解释。
另一方面，房产已成为中国家庭资产增值最快的财产。“拥有房产的家庭这几年都有很高的收益率，有房子的家庭还想买两三套。”甘犁补充。城市中第一套住房的总收益率均值为340.31%，第二套为143.25%，第三套为96.70%。
甘犁教授认为，此份报告提供了详尽的基础数据，人口结构、家庭信息、教育需求、储蓄状况等。希望社会各界能充分利用这些数据资源，从不同角度和视野来分析包括房地产在内的中国经济问题。
中国家庭金融调查报告(二)
前日，西南财经大学中国家庭金融调查与研究中心在北京金融街正式全国首份《中国家庭金融调查报告》。该报告是西南财大与中国人民银行联手基于全国25个省、80个县、320个社区共8438个家庭的抽样调查数据汇总分析形成，涉及家庭资产、负债、收入、消费、保险、保障等各个方面的数据，全面客观地反映了当前我国家庭金融的基本状况。
此次《中国家庭金融调查报告》的问世，共历时三年，其权威性和详实的内容填补了行业空白。中国人民银行研究局张健华局长表示：“此次《中国家庭金融调查报告》调研数据的出炉，不仅为目前对家庭消费金融行为的了解提供有价值的补充，还将为政府和监管层制定重要政策提供有益参考。”
城市家庭平均资产247.60万元
高收入家庭储蓄占总额74.9% 77%的炒股家庭没从股市赚钱
80后大学毕业比例19%硕士最赚钱
投资兴业家庭比例是美国1倍
城市家庭年进账70876元
人情支出远大于人情收入
报告显示，中国家庭年均可支配收入均值是51569元，城市70876元，农村22278元。从数据中发现有0.5%的中国家庭年可支配收入超过100万元，有150万中国家庭年可支配收入超过100万元，10%的收入最高的家庭收入占整个社会总收入的57%，说明中国家庭收入不均等的现象已经较为严重。
报告还显示了中国家庭人情往来的收支情况。数据显示，中国家庭人情支出方面，全国平均水平为6051元，占总收入比的22.1%。城市平均为7837元，占总收入比的25.5%。中国家庭人情收入方面，全国平均水平为1944元，占总收入比的7.1%。城市平均为2305元，占总收入比的7.5%。 城市家庭资产远高于农村 10%家庭储蓄占总额74.9%
报告显示，截至2019年8月，中国家庭资产平均为121.69万元，城市家庭平均为247.60万元，农村家庭平均为37.70万元。城市家庭中，金融资产11.2万元、其他非金融资产145.7万元、住房资产93万元，负债10.1万元、净资产237.5万元。相应的农村家庭数据为3.1万元、12.3万元、22.3万元、3.7万元、34万元。
报告显示，中国家庭负债平均为6.26万元，总体资产负债率为4.76%。其中，城市家庭平均负债100815元，农村家庭平均负债36504元。
从全国平均水平看，在家庭资产中，金融资产为6.37万元，仅仅只占总资产8.76%，而非金融资产为66.40万元，占91.24%。
(1)chfs抽样设计：经济富裕地区(东部地区)的样本比重相对较大(样本市县中东中西部省份的比例为32:27:21，全国为34:27:38)，城镇地区(相对于农村地区)的样本比重相对较大(样本中城镇居委会与农村村委会比例为181:139)，城镇富裕家庭占比较大，样本的地理分布比较均匀。
(2)数据核查：事后对所有受访者进行(电话)回访。
(3)拒访率：chfs的拒访率低于国内外相似或同类调查的拒访率。
(4)数据代表性：人口统计学方面，chfs调查数据在家庭规模、人口年龄结构和性别比例方面与国家统计局的数据比较一致，其中城市人口比例数据与国家统计局有差异(XX年chfs数据按户口计算为0.369，国家统计局公布的数据为0.513，但是国家统计局公布的城镇人口是指居住在城镇范围内的全部常住人口，不是户籍概念)。在居民收入总额上，chfs和国家统计局公布的全国居民收入总额、城市和农村居民收入总额、人均收入方面比较一致，在农村和城市人均收入内部构成上二者差距比较大。
(5)国内有影响力的家庭调查数据：中国健康与营养调查(chns)，中国家庭收入项目调查(chip)，中国综合社会调查(cgss)，中国健康与养老跟踪调查(charls)。
pps(probability proportionate to size sampling)：按规模大小成比例的抽样，它是一种使用辅助信息，从而使每个单位均有按其规模大小成比例的被抽中概率的一种抽样方式。pps 抽样是指在多阶段抽样中，尤其是二阶段抽样中，初级抽样单位被抽中的机率取决于其初级抽样单位的规模大小，初级抽样单位规模越大，被抽中的机会就越大，初级抽样单位规模越小，被抽中的机率就越小。
2.家庭人口和工作特征
(1)XX年chfs样本数据显示平均家庭规模为2.94人。少儿(15周岁以下)人口男女性别比为123:100，劳动年龄人口男女性别比为100.5:100，老年(60周岁以上)人口的男女性别小于1。
(2)无论是根据人口老龄化指标1(60周岁以上人口占总人口比例为10%，根据chfs我国XX年该数据为16.34%)还是指标2(65周岁以上人口占总人口比例为7%，我国为10.65%)都表明我国人口老龄化现象严重。少儿抚养比低于老年抚养比，且城市人口老龄化趋势高于农村。
(3)根据chfs数据，我国初中及以下学历的比例高达63.58%，年龄组越低的人群高学历的比例越高。
(4)根据chfs我国城市剩男、剩女(30周岁以上的未婚男女)的比例41:62，农村为59:38。
(5)企业雇佣的劳动力占从业人员的比例高达62%，其中38.44%在私营或个体企业工作，大力发展工商业可能是解决中国劳动力就业的主要途径，大力支持私营或个体企业的发展，中国劳动力就业压力将可能得到缓解。
(6)具有博士学历职工的工资收入低于硕士学历职工的工资，在这个阶段教育收入回报为负。
(7)随着人口年龄降低，初中学历以下人口比例显著降低，义务教育效果明显。
该报告基于全国25个省、80个县、320个社区共8438个家庭的抽样调查数据汇总分析形成，涉及家庭资产、负债、收入、消费、保险、保障等各个方面的数据，全面客观地反映了当前我国家庭金融的基本状况。中国人民银行研究局局长张建华，西南财经大学校长张宗益，国家统计局中国经济景气监测中心副主任潘建成，原中国人民银行货币政策委员会委员、清华大学长江学者特聘教授李稻葵，西南财经大学副校长马骁，西南财经大学长江学者特聘教授、中国家庭金融调查与研究中心主任甘犁以及来自北京大学、清华大学、中国人民大学、天津大学、中央财经大学、对外经贸大学、西南财经大学等国内知名高校相关研究领域的专家学者参加了报告会。
权威数据，填补国内空白
家庭金融的相关数据直观反应了家庭在经济金融活动中的行为决策，对于中央银行进行宏观调控，防范金融风险具有重要意义。家庭金融在国际上早已得到广泛关注和高度重视。20xx年美国金融学会(AFA)年会上，AFA主席、哈佛大学教授John Campbell断言，家庭金融将会成为金融学中继资产定价、公司金融后第三个重要的研究领域。20xx年，美国联邦储备委员会宣布，将本应于2010年举行的消费者金融调查(SCF)提前到当年进行，以便及时直观地了解美国家庭财务受金融危机影响的情况。美联储主席伯南克认为，为详细了解各类家庭受到金融危机的影响，美联储需要直接观察各个家庭的财务变化。伴随着中国作为新兴经济体的快速崛起，中国的经济走向也成为影响世界经济稳定的重要因素，作为最基础的我国国民家庭金融行为也成为世界关注的焦点。
针对中国微观家庭金融数据匮乏的现状，2010年4月，西南财经大学与中国人民银行强强联手，整合高校与政府机构优势资源，成立了西南财经大学中国家庭金融调查与研究中心，中心是迄今国内最为权威的研究中国家庭金融微观问题的机构之一。
此次《中国家庭金融调查报告》的问世，共历时三年，历经前期筹备、中期调研、后期数据整理、报告撰写四个阶段。32个调查小组、343人次，经过对全国25个省、80个县(市)、320个社区(村)，8438份有效样本的科学分析形成的《中国家庭金融调查报告》，以其权威性和详实的内容填补了行业空白，是我国家庭金融微观数据领域的重大突破。此报告既是西财倡导求真务实学风、推动中国问题中国研究的重要收获，也是西财与央行携手面向社会重大需求进行协同创新的阶段性成果。
对此，中国人民银行研究局张健华局长表示：针对中国家庭开展金融调查是全面深入了解消费金融现状的一个重要的手段和前提，对政府、金融界和学术界都具有重要意义。相信此次《中国家庭金融调查报告》调研数据的出炉，不仅为目前对家庭消费金融行为的了解提供有价值的补充，还将为政府和监管层制定重要政策提供有益参考。
关注家庭，聚焦民生热点
家庭是社会最重要的微观主体，是政府政策的最终受众。资产配置、借款、贷款、保险、消费、投资等需求，以及家庭对经济变化的反应等家庭的金融行为，都对个人生活水平的提高及国家综合实力的提升有很大影响。此次《中国家庭金融调查报告》提供了一系列关于中国家庭金融状况的数据，其中包括：
家庭储蓄。中国家庭储蓄主要集中在高收入家庭，收入最高 10%的家庭，其储蓄率为60.6%，其储蓄占当年总储蓄的74.9%。大量低收入家庭在调查年份的支出大于或等于收入，没有或几乎没有储蓄。而中国较高储蓄的根本原因，不在于广大民众没有足够的消费动机，而在于没有足够的收入。因此，增加消费、减少储蓄最有效的政策是减少收入不均。中国政府《十二五发展规划纲要》提出的工资增长和GDP増长速度要求同步,劳动报酬增长和劳动生产率提高同步的政策的实施，将有助于降低中国的储蓄率。
衍生品及债券市场。家庭对衍生品市场参与率为0.05%;家庭对金融理财产品市场参与率为1.10%。这与我国衍生品市场和债券市场发展滞后的现实基本吻合。
家庭负债。中国家庭负债平均为6.26万元，城市家庭平均为10.08万元，农村家庭平均为3.65万元。中国家庭总体资产负债率为4.76%，城市家庭为4.08%，农村家庭为9.81%，农村家庭负债较重。
