摘要：商业银行经营管理的总方针是努力实现资金效益性、安全性和流动性三者的协调统一。具体操作起来，就是如何进行头寸管理，合理地安排、调配、运用资金，在保证流动性、的的前提下，使资金实现效益最大化。笔者所在的一家的计划单列市分行，全口径存款超过千亿，拥有多个资金清算系统，头寸管理的难度是相当大的。但近年来，我行存放人行的活期清算户资金日均只有6亿左右，现金只有3亿左右，备付率一直保持较低水平，系统内排名处于前列，管理水平得到了较大的提高。为资金实现效益最大化提供了坚实的基础。在多年的实际工作中，我摸索出一些资金头寸方面的经验，希望在此与各位读者，尤其是金融工作者分享。